Wie viel Stress bekommen die Banken?Aufseher ernten Gegenwind
Aufseher machen weltweit den Banken Stress. Krisentests sollen Schwächen aufdecken, doch die Methodik ist umstritten. Die Kritik an der europäischen Aufsichtsbehörde EBA reißt nicht ab. Der Londoner Behörde wird vorgeworfen, die Märkte zusätzlich zu verunsichern. Das mögliche deutsche Sorgenkind Commerzbank zeigt sich - noch - gelassen.
Die Banken sind weltweit im Stress: In Europa und den
USA nehmen Aufseher die Institute unter die Lupe, um Schwächen aufzudecken. In Deutschland
wächst die Sorge, die noch junge europäische Bankenaufsicht EBA könnte einzelne
Häuser mit willkürlich festgelegten Kriterien ohne Not in Probleme stürzen. Die
teilverstaatlichte n, die möglicherweise mehr frisches Kapital braucht
als bislang angenommen, bekräftigte ihre Absicht, eine Lücke aus eigener Kraft zu
schließen.
Noch immer sind die genauen Kriterien des Ende Oktober
von der Politik vereinbarten unklar. Hinter den Kulissen tobt ein
Streit der Aufsichtsbehörden. Die Ergebnisse der Erhebung werden in der nächsten
Woche erwartet. Die EBA soll ermitteln, wie viel Geld Banken brauchen, um bis Ende
Juni 2012 eine harte Kernkapitalquote von neun Prozent zu erreichen, wenn alle Staatsanleihen
zu Marktpreisen bewertet werden. Kernkapital gilt als Puffer für Krisen.
"Die immer wieder neuen Szenarien der EBA sind für
internationale Anleger nicht Vertrauen stiftend. Wir brauchen aber dringend das
Vertrauen in die Leistungsfähigkeit des Währungsraumes", mahnte Sparkassenpräsident
Heinrich Haasis. Der Hauptgeschäftsführer des Bundesverbandes Öffentlicher Banken
Deutschlands (VÖB), Hans Reckers, warf der Londoner Behörde vor, die Märkte zusätzlich
zu verunsichern. Die EBA schränke "das Zeitfenster der Banken für die Reaktion
auf einen gegebenenfalls identifizierten Kapitalbedarf über Gebühr ein", befand
Reckers.
Blessing macht auf Optimismus
Commerzbank-Chef Martin Blessing bekräftigte, sein Haus
werde die Anforderungen der EBA aus eigener Kraft erfüllen. Gerüchten zufolge droht
der Bank bei dem Blitz-Stresstest eine böse Überraschung. Die Kapitallücke könnte
sich auf rund fünf Milliarden Euro belaufen. Blessing geht weiter von den bisher
erwarteten 2,9 Milliarden Euro aus: "Ich bin nicht bereit, mich auf Vorrat
zu rasieren." Wird die Kapitallücke größer, könnte die Bank möglicherweise
gezwungen sein, erneut zu Staatshilfen zu greifen.
Die Commerzbank-Aktie erholte sich am Mittwoch von ihrem
dramatischen Kurseinbruch des Vortages etwas. Am Vortag war sie nach Spekulationen
über einen deutlich höheren Kapitalbedarf um mehr als 15 Prozent auf ein Rekordtief
von 1,15 Euro abgestürzt.
Auch in den USA soll sich bald zeigen, ob die US-Großbanken
einer neuerlichen Finanzkrise standhalten könnten: Die US-Notenbank Fed prüft bei
ihrem jährlichen Stresstest, wie die wichtigsten Institute des Landes bei einem
dramatischen Wertverlust europäischer Staatsanleihen oder Finanztitel dastehen würden.
Die Fed geht bei ihrem Schock-Szenario von ähnlichen
Verwerfungen aus wie im zweiten Halbjahr 2008, als die Investmentbank Lehman Brothers
wegen Fehlspekulationen auf dem US-Immobilienmarkt zusammengebrochen war und andere
Großbanken nur dank Staatshilfen weiterexistieren konnten. 31 Institute müssen im
Extrem-Szenario beweisen, ob sie eine schwere Rezession verkraften können.